Giàu từ chứng khoán

Giới thiệu

“Giàu từ chứng khoán” là một cuốn cẩm nang quý giá dành cho những người muốn khởi đầu và thành công trên con đường giao dịch cổ phiếu. Cuốn sách trình bày một cách chi tiết và sinh động quá trình, kinh nghiệm, bài học đắt giá của những nhà đầu tư, giao dịch vĩ đại nhất mọi thời đại như Jesse Livermore, Bernard Baruch, Gerald M. Loeb, Nicolas Darvas và William J. O’Neil.

Tác giả John Boik đã khéo léo khai thác những điểm chung, những nguyên tắc, chiến lược thiết yếu giúp các nhà giao dịch nổi tiếng này vượt qua muôn vàn thất bại để cuối cùng chinh phục được thị trường. Từ đó, anh rút ra những bài học quý báu về sự kiên nhẫn, kỷ luật, khả năng kiểm soát cảm xúc, ý chí phấn đấu bền bỉ và tinh thần học hỏi không ngừng – những yếu tố quyết định dẫn đến thành công lâu dài.

Với “Giàu từ chứng khoán”, bạn đọc sẽ có cơ hội tiếp cận những chiến lược đầu tư hiệu quả như cách áp dụng nguyên tắc cắt lỗ, giao dịch tập trung vào cổ phiếu mạnh, mua khi đạt mức giá cao mới, quan tâm khối lượng giao dịch… Cuốn sách còn đề cập đến những kỹ thuật đặc trưng nổi bật như Nguyên lý Hình hộp của Darvas, phương pháp CAN SLIM của O’Neil. Đây đều là những kiến thức, kinh nghiệm vô giá giúp bạn định hướng đúng đắn và nâng cao hiệu quả đầu tư.

Sơ lược sách “Giàu từ chứng khoán” của John Boik

Jesse Livermore

• Tiểu sử: Sinh năm 1877, xuất thân trong gia đình nghèo, bỏ học từ năm 14 tuổi, bắt đầu làm việc cho công ty môi giới chứng khoán Payne Webber. Từ nhỏ đã thể hiện năng khiếu về tính toán, ghi nhớ giá cổ phiếu. Lập được gia tài đầu tiên 1000 USD năm 15 tuổi, 10.000 USD trước 21 tuổi từ giao dịch chui.
• Quá trình trở thành nhà giao dịch vĩ đại: Trải qua nhiều lần phá sản và thành công, không ngừng học hỏi, hoàn thiện các chiến lược. Kiếm được hàng triệu USD năm 30 tuổi, trở thành triệu phú với biệt danh “nhà đầu cơ giá hạ của Phố Wall”. Đạt đỉnh cao kiếm hàng triệu USD trong đợt khủng hoảng 1907 và sụp đổ thị trường 1929.
• Các chiến lược: Thăm dò thị trường bằng cách mua số lượng ít trước, nếu đúng hướng sẽ mua thêm số lượng nhiều hơn với giá cao hơn. Mua số lượng ngày càng nhiều khi giá cổ phiếu tăng. Cắt giảm thua lỗ triệt để dưới 10%. Chỉ giao dịch cổ phiếu hàng đầu, tránh cổ phiếu rẻ tiền. Chọn đúng thời điểm bán trước khi thị trường đạt đỉnh.
• Quan điểm: Con người là nhân tố quyết định trên thị trường do bản chất tham lam, sợ hãi, tự tin thái quá. Thị trường lặp đi lặp lại các mô hình giống nhau qua các chu kỳ. Cần kiểm soát cảm xúc, kiên nhẫn, kỷ luật, hiểu tâm lý đám đông để thành công.

Bernard Baruch

• Tiểu sử: Sinh 1870, bắt đầu tham gia giao dịch cổ phiếu từ 1891 tại Phố Wall, trải qua nhiều lần thất bại do thiếu kiến thức và kinh nghiệm ban đầu. Đến 32 tuổi đã tích lũy được 3,2 triệu USD, trở thành triệu phú nhờ hoạt động giao dịch thành công.
• Quá trình trở thành nhà đầu tư thành công: Không ngừng học hỏi, sửa sai, tích lũy kinh nghiệm qua thực tế. Tự lực canh tân phương pháp tiếp cận, thoát khỏi ảnh hưởng lời khuyên sai lầm của người khác. Chuyển sang nghiên cứu cơ bản công ty trước khi giao dịch. Linh hoạt giao dịch cả đầu cơ chờ giá tăng và hạ.
• Phương pháp tiếp cận: Nghiên cứu thực tế thị trường, dựa vào sự kiện xảy ra hơn quy tắc. Tự tin vào khả năng phán đoán. Phải luôn nhanh nhạy, sẵn sàng thay đổi quan điểm phù hợp với biến động thị trường. Hiểu rõ mối quan hệ giữa thị trường và nền kinh tế. Kiềm chế cảm xúc.
• Nguyên tắc: Không mua dựa lời khuyên người khác. Tự mình nghiên cứu về công ty như quản lý, thu nhập, triển vọng. Dự trữ tiền mặt, không bao giờ đầu tư hết số vốn có. Cắt giảm thua lỗ nhanh. Bán khi giá đang tăng để hạn chế thua lỗ. Tạm rút khỏi thị trường, đi nghỉ để cân bằng tư tưởng.
• Quan điểm: Thị trường phản ánh nền kinh tế. Thành công đến từ việc kiểm soát cảm xúc, đừng quá tham lam hay bi quan. Khả năng phán đoán đúng xu hướng thị trường là then chốt. Tình cảm có thể làm nhiễu sự phán đoán, cần giữ lý trí tỉnh táo.

Gerald M. Loeb

• Tiểu sử: Sinh 1899, bắt đầu đầu tư cổ phiếu 1921, trải qua thất bại 1923. Làm môi giới, rồi thành viên công ty chứng khoán lớn E.F Hutton. Nổi tiếng với chuyên mục viết về thị trường trên nhiều tạp chí uy tín. Viết sách “Trận chiến để tồn tại trên thị trường” 1935, “Cuộc chiến giành lợi nhuận trên TTCK” 1971.
• Nguyên tắc chính: Xác định xu hướng chung của thị trường để áp dụng chiến lược phù hợp. Mua cổ phiếu hàng đầu khi thị trường tăng giá. Tránh đi ngược xu hướng. Luôn quan sát, nghiên cứu để phát hiện thay đổi sớm nhất. Phân tích tâm lý đám đông ảnh hưởng đến giá cổ phiếu.
• Nguyên tắc giao dịch: Cắt giảm thua lỗ dưới 10% là quy tắc phòng thủ cơ bản. Ngừng giao dịch nếu cổ phiếu đi sai hướng. Tập trung vào ít cổ phiếu, dễ quan sát. Dự trữ tiền mặt để đón đầu xu hướng mới. Mua số lượng ngày càng nhiều khi giá tăng theo chiến lược thăm dò thị trường.
• Nguyên tắc bán: Bán khi cổ phiếu đã đạt giá cao, dấu hiệu đỉnh điểm như giao dịch tăng nhưng giá không tăng. Bán định kỳ 10% cổ phiếu yếu để nâng cao chất lượng danh mục. Chú trọng khả năng chịu đựng áp lực tâm lý khi bán đúng lúc.
• Nhấn mạnh: Cần kỷ luật, tuân thủ nguyên tắc, liên tục học hỏi, kiểm soát cảm xúc. Khả năng phán đoán nhanh, nhanh trí, tư duy logic là đặc điểm phân biệt nhà giao dịch thành công. Giao dịch là cuộc chiến cần nhiều kỹ năng, không đơn giản.

Nicolas Darvas

• Giới thiệu chi tiết về cuộc đời và quá trình Nicolas Darvas bắt đầu tham gia giao dịch cổ phiếu, từ việc vô tình nhận được cổ phiếu Brilund trả công cho đến khi ông thực sự quyết tâm tìm hiểu và chinh phục thị trường.
• Mô tả cụ thể quá trình Darvas dò dẫm, mắc sai lầm và thua lỗi ban đầu như theo lời khuyên người khác, nghe tin đồn, phân tâm vì quá nhiều cổ phiếu…cho đến khi nhận ra cần phải tự mình nghiên cứu và phát triển phương pháp riêng.
• Trình bày chi tiết Nguyên lý Hình hộp đặc trưng của Darvas với các khái niệm cơ bản như hình hộp, điểm quan trọng, tay cầm…Đồng thời giải thích phương pháp Kỹ thuật Cơ bản kết hợp phân tích cơ bản và kỹ thuật mà ông sử dụng.
• Phân tích kỹ lưỡng các nguyên tắc, chiến lược quan trọng giúp Darvas thành công như: tuân thủ nghiêm ngặt nguyên tắc cắt lỗ, giao dịch tập trung các cổ phiếu mạnh, chỉ mua khi giá cổ phiếu đạt mức cao mới, áp dụng cách mua với khối lượng tăng dần…

William J. O’Neil

• Giới thiệu về quá trình O’Neil từ nhân viên môi giới bắt đầu tự nghiên cứu thị trường, phát triển hệ thống các nguyên tắc đầu tư riêng dẫn đến thành công trong giao dịch cổ phiếu.
• Tường thuật chi tiết việc O’Neil nghiên cứu cơ sở dữ liệu cổ phiếu, phân tích các đặc điểm chung của những cổ phiếu tốt nhất từ năm 1953 để hình thành nên phương pháp đầu tư CAN SLIM đặc trưng của ông.
• Giải thích cặn kẽ ý nghĩa từng chữ cái trong CAN SLIM và tầm quan trọng của chúng: thu nhập hiện tại, tăng trưởng thu nhập hàng năm, sản phẩm/quản lý mới, cung cầu, những cổ phiếu hàng đầu, các tổ chức tài chính ủng hộ, hướng đi của thị trường.
• Phân tích các nguyên tắc then chốt khác mà O’Neil áp dụng như: cắt lỗ 7-8%, mua khi cổ phiếu đạt mức giá mới, chiến lược mua với khối lượng tăng dần, nghiên cứu kỹ biểu đồ và mô hình cổ phiếu…

Các chiến lược của những nhà giao dịch cổ phiếu thành công nhất

• Chỉ ra các đặc điểm, kỹ năng nổi bật chung của các nhà giao dịch vĩ đại giúp họ thành công như: ý chí quyết tâm cao, sự chăm chỉ cần mẫn, khả năng học hỏi từ sai lầm, kiềm chế cảm xúc, phản ứng nhanh với thị trường…
• Nhấn mạnh các nguyên tắc chung mà tất cả các nhà giao dịch này đều tuân thủ như: tự nghiên cứu thị trường chứ không nghe lời khuyên người khác, phân tích kỹ từng lần giao dịch, giữ bí mật hoạt động, tích lũy tài khoản dự trữ, không giao dịch liên tục…
• So sánh và làm rõ các chiến lược, nguyên tắc giao dịch quan trọng nhất mà các nhà đầu tư này cùng áp dụng: cắt lỗ nhanh, không chịu ảnh hưởng của cảm xúc, quan sát xu hướng thị trường, chỉ giao dịch cổ phiếu mạnh, mua khi cổ phiếu đạt mức cao mới, áp dụng chiến lược mua với khối lượng tăng dần, quan tâm tới khối lượng giao dịch…
• Chú trọng phân tích sự tương đồng trong cách tiếp cận của các vĩ nhân, cho thấy dù hoạt động ở những thời điểm khác nhau nhưng họ đều đi đến cùng những nguyên lý, quy luật tương tự về cách đạt được thành công lâu dài trên TTCK.

Kết luận

• Nhấn mạnh lại vai trò quan trọng của việc tự nghiên cứu, học hỏi và áp dụng nghiêm ngặt các nguyên tắc giao dịch hợp lý là con đường duy nhất để đạt được thành công bền vững trên TTCK theo gương các nhà giao dịch vĩ đại.
• Khích lệ người đọc nên nghiên cứu kỹ chiến lược, ấn phẩm của những nhà giao dịch này để tiếp thu được tối đa kinh nghiệm, bài học quý giá về cách giao dịch chuyên nghiệp, khoa học.
• Bày tỏ niềm tin rằng nếu người đọc thực hiện được những điều các nhà giao dịch nổi tiếng đã làm, họ cũng sẽ thu được thành công tương tự, nhất là khi có sự trợ giúp của các công cụ, dữ liệu phân tích thị trường ngày càng hiện đại và chuyên nghiệp.
• Khích lệ người đọc cần phải có niềm đam mê, sự bền bỉ và tinh thần học hỏi không ngừng thì mới có thể đạt được thành tựu trên con đường giao dịch cổ phiếu đầy gian nan và thử thách.